O Compliance é um agente da instituição responsável por fortalecer o ambiente de controles internos, monitorando a conformidade dos processos e aumentando a transparência dos controles. Dessa forma, a área favorece a vantagem competitiva da ATIVA com a adequada diligência perante às exigências do mercado em que atua.
Transparência de Remuneração
I. Aspectos Gerais:
a. Atividade de Distribuição:
A Ativa Investimentos realiza as seguintes atividades de distribuição: (i) oferta de Produtos de Investimento de forma individual ou coletiva, resultando ou não em aplicação de recursos, assim como a aceitação de pedido de aplicação por meio de plataformas de atendimento, centrais de atendimento ou qualquer outro canal estabelecido para este fim; e (ii) atividades acessórias prestadas aos investidores, tais como manutenção do portfólio de investimentos, fornecimento de informações periódicas acerca dos investimentos realizados e análises de tendências dos principais mercados.
As limitações para a presente atuação repousam nos ditames permitidos de forma regulatória pelos órgãos reguladores e autorreguladores, cabendo reforçar especialmente o compromisso de buscar transparência, clareza e precisão das informações, fazendo uso de linguagem simples, clara, objetiva e adequada aos investidores e potenciais investidores, de modo a não induzir a erro ou a decisões equivocadas de investimentos.
b. Portfólio de Produtos de Investimento:
A presente instituição afirma que distribui apenas produtos geridos por terceiros em seu portfólio de produtos de investimentos, como: Fundos de Investimento, Títulos Públicos, Tesouro Direto, Operações em Bolsas de valores, bem como disponibiliza Plataformas de Negociação e outros produtos autorizados pelas instituições reguladoras para o Mercado Financeiro Brasileiro.
c. Recomendação de Produtos de Investimentos:
A presente instituição possui os seguintes critérios para a escolha dos produtos de investimentos que serão recomendados aos investidores:
-
1. Produtos que estejam em conformidade com as regras das instituições regulatórias, como: BC, CVM, Anbima e outras;
-
2. As recomendações de produtos financeiros são baseadas em análises Qualitativas (Baseada em Opiniões, Impressões e Informações) e análises Quantitativas (Baseada em dados numéricos e estatísticos como: risco, rentabilidade, performance histórica e etc);
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3. Acrescido a isso, temos a cuidadosa observância do perfil Suitability (Conservador/Moderado/Agressivo), assim como a classificação do Investidor (Público em Geral/Qualificado/Profissional);
II. Forma de remuneração pela Distribuição de Produtos de Investimentos:
| Categorias de investimentos |
Tipo de remuneração |
Remuneração média em % |
| Bolsa |
Corretagem |
0,0257% do volume financeiro |
| BMF |
Corretagem |
0,0004% do volume financeiro |
| Renda fixa |
Spread |
0,1469% do volume financeiro |
| Fundos |
Taxa de distribuição* |
0,4438% a.a. do volume financeiro |
| Fundos |
Taxa de performance |
4,6170% a.a. pago pelos fundos sobre o que exceder os benchmarks |
| Fundos administrados pela casa |
Taxa de administração |
0,2075% ao ano do volume financeiro |
*Observa-se que na cobrança de taxa de distribuição a remuneração dos profissionais diretamente envolvidos no esforço da venda não varia de acordo com o produto do investimento distribuído ou modalidade de investimento distribuído.
III. Potenciais conflitos de interesse:
Somos uma empresa de investimentos independente e com quase 40 anos de experiência no mercado, agindo com responsabilidade e transparência. Toda atividade da empresa que possa implicar em potencial conflito de interesse ou quebra de sigilo da informação é tratada de forma segregada tanto física quanto logicamente. Sendo assim, as áreas das Mesas de operações, Research, BackOffice (tesouraria e controle) e CPD (processamento) são segregadas fisicamente e possuem controle de acesso. A área de Administração de Recursos de Terceiros também está segregada devidamente das demais áreas da Corretora, conforme matriz de segregação de funções destinada ao controle de acesso físico. No aspecto lógico o acesso aos sistemas de processamento (como por exemplo: Sinacor) são segregados de acordo com a função exercida pelo colaborador.
Neste sentido, o potencial conflito de interesse que poderia existir em virtude da forma de remuneração recebida pela Distribuição de Produtos de Investimento repousa no fato da existência de recebimento de rebates e comissões que a Instituição recebe de terceiros quando realiza a distribuição de determinados produtos de investimentos. Porém, existem mitigadores para os eventuais conflitos de interesse, conforme explicitado a seguir, o que reforça o compromisso da instituição com a transparência e ética perante os seus investidores
IV. Mitigadores para os potenciais conflitos de interesses
A Ativa Investimentos indica apenas produtos em que acredita ter risco e retorno adequado aos perfis de seus clientes. Outrossim, possui rígidas normas de cadastro de clientes, de conduta e de pagamento e recebimento de valores aplicáveis à intermediação de operações realizadas com valores mobiliários em mercados regulamentados. Além disso, existem normas que dispõem sobre o dever de verificação da adequação dos produtos, serviços e operações ao perfil do cliente (Suitability e Classe de Investidor). Igualmente, há processos que dispõem sobre a identificação, o cadastro, o registro, as operações, a comunicação, os limites e a responsabilidade administrativa referentes aos crimes de "lavagem" ou ocultação de bens, direitos e valores. Na mesma linha, regramentos que dispõem sobre a troca de informações entre distribuidor, Gestor e administrador de fundos de investimento.
Sugerimos o portal de educação financeira da ANBIMA "Como Investir" para acesso às instruções aos investidores em geral no mercado financeiro.